Kurum: ABD Hazinesi ve IRS
Konu 1: Belirli CRAT yapılarının listed transaction olarak belirlenmesi
Konu 2: Raporlanabilir poliçe satışları, 1035 takasları ve kurumsal yeniden yapılanmalarda hayat sigortası sözleşmesi edinimlerine ilişkin transfer-for-value ve bilgi raporlama kuralları
Durum: Nihai kurallar

CRAT nedir?
Hayırsever Kalan Yıllık Güven (Charitable Remainder Annuity Trust — CRAT), kurucunun güvene varlık devrettiği, güvenin belirli bir süre boyunca kurucuya veya belirlenen kişilere sabit yıllık ödeme yaptığı ve güven süresinin sonunda kalan varlıkların hayır kurumuna devredildiği bir vergi planlama aracı.

Hangi CRAT yapıları listed transaction?
IRS, belirli CRAT yapılarını — özellikle vergi avantajlarını aşırı biçimde kullanan veya gerçek hayırsever amaçtan uzaklaşan yapıları — listed transaction olarak belirledi. Listed transaction statüsü, bu yapıları kullanan katılımcılar ve bu yapıları öneren veya organize eden maddi danışmanlar için zorunlu açıklama yükümlülükleri doğuruyor.

Açıklama yükümlülükleri

• Katılımcılar, listed transaction’a katılımlarını IRS’e bildirmek zorunda
• Maddi danışmanlar (material advisors), listed transaction’ı müşterilere önerdiklerinde veya organize ettiklerinde IRS’e bildirim yapmak ve müşteri listesi tutmak zorunda
• Açıklama yükümlülüğünün yerine getirilmemesi önemli cezalara yol açıyor

Transfer-for-value kuralı
Hayat sigortası poliçelerinin değer karşılığında devri (transfer-for-value), poliçe gelirlerinin vergiden muaf tutulmasını sınırlayan özel vergi kurallarına tabi. IRS’in nihai kuralları, bu alandaki raporlama gereksinimlerini netleştiriyor ve genişletiyor.

Raporlanabilir poliçe satışları
Hayat sigortası poliçelerinin ikincil piyasada satışı — "life settlement" işlemleri — raporlama yükümlülüklerine tabi. Nihai kurallar, hangi işlemlerin raporlanabilir poliçe satışı oluşturduğunu ve raporlama yükümlüsünün kim olduğunu netleştiriyor.

1035 takasları
Sigorta poliçelerinin vergi ertelemeli biçimde değiştirilmesine olanak tanıyan 1035 takasları, belirli koşullarda raporlama yükümlülüğü doğurabiliyor.

Kurumsal yeniden yapılanmalarda hayat sigortası
Şirket birleşmeleri, devirler ve yeniden yapılanmalarda hayat sigortası sözleşmelerinin edinimi, transfer-for-value kuralları ve raporlama gereksinimleri açısından özel değerlendirme gerektiriyor.

Vergi danışmanları ve estate planlamacıları

• Mevcut CRAT yapılarını listed transaction kriterleri açısından gözden geçirin
• Açıklama yükümlülüklerini değerlendirin ve gerekiyorsa IRS bildirimleri yapın
• Maddi danışman statüsü değerlendirmesini güncelleyin
• Müşteri portföyündeki CRAT yapılarını ve hayırsever planlama düzenlemelerini gözden geçirin

Sigortacılar ve hayat sigortası şirketleri

• Raporlanabilir poliçe satışı ve 1035 takası raporlama yükümlülüklerini güncelleyin
• Bilgi raporlama sistemlerini nihai kural gereksinimleriyle uyumlu hale getirin

Life settlement yatırımcıları ve özel sermaye

• Portföydeki hayat sigortası poliçelerini transfer-for-value ve raporlama gereksinimleri açısından gözden geçirin
• Yeni edinimler için due diligence süreçlerini güncelleyin

M&A danışmanları

• Hedef şirketin hayat sigortası poliçelerini kapsayan due diligence kontrol listelerini güncelleyin
• Kurumsal yeniden yapılanmalarda hayat sigortası sözleşmesi edinimlerinin vergi ve raporlama sonuçlarını değerlendirin
• Vergi beyanları ve maddi danışman analizlerini güncelleyin

• Türk-Amerikan hayırsever planlama — ABD’de hayırsever planlama yapan Türk-Amerikalılar veya ABD’de varlığı olan Türk vatandaşları, CRAT yapılarının listed transaction statüsünü ve açıklama yükümlülüklerini vergi danışmanlarıyla değerlendirmeli
• Türk şirketlerinin ABD hayat sigortası poliçeleri — ABD’de hayat sigortası poliçesi tutan Türk şirketleri veya yöneticileri, transfer-for-value ve raporlama gereksinimlerini gözden geçirmeli
• Türk-Amerikan M&A işlemleri — ABD şirketlerini hedef alan Türk-Amerikan M&A işlemlerinde, hedef şirketin hayat sigortası poliçelerini kapsayan vergi due diligence kapsamı genişletilmeli
• Özel sermaye ve life settlement — ABD life settlement piyasasında faaliyet gösteren Türk yatırımcılar, nihai kuralların raporlama ve vergi sonuçlarını değerlendirmeli

Bu yazı, ULF New York’un ABD düzenleyici gelişmelerini ve Türk-Amerikan sınır ötesi pratik alanlarını takip eden izleme serisinin bir parçasıdır. Hukuki tavsiye niteliği taşımaz.